個人貸款，又稱零售貸款業務，經過幾十年的發展，已成為一項重要的貸款業務。個人貸款是指銀行或其他金融機構向符合貸款條件的自然人發放的用于個人消費、生產經營等用途的本、外幣貸款。貸款人發放個人住房貸款時，借款人必須提供擔保。借款人到期不能償還貸款本息的，貸款人有權依法處理其抵押物或質物，或由保證人承擔償還本息的連帶責任。

　　個人貸款已經在國內呈現出產業鏈式的發展態勢，雖然仍舊存在著較為顯著的信息不對稱等弊病，但在產業化發展的轟轟烈烈中，其未來仍舊可期。

個人貸款行業產業鏈

資料來源：公開資料整理

　　在我國，個人貸款產業鏈由銀監會（監管機構）、央行（貨幣政策制定者）、銀行、非銀行金融機構（貸款服務平臺、消費金融公司、汽車金融公司等其他金融機構）、貸款服務平臺、借款人、商戶等組成。

　　（一）．絕對成本優勢壁壘

　　個人貸款業的絕對成本優勢壁壘，即在位個人貸款企業與新進入個人貸款企業相比，除了具有產品生產以外的費用優勢，還有特殊的稀缺資源。

　　1、客戶資源是個人貸款企業的稀缺資源。與新進入的個人貸款企業相比，在位個人貸款企業擁有穩定的客戶群和營銷網絡。 新進入者在開展業務時，首先需要建立一個完善的營銷服務網絡；其次，在爭取客戶時需要尋找、采集及挑選潛在客戶的信息，需要游說對方與自己簽訂合約， 這些都需要新進入者比在位者付出更高的交易成本。 特別是簽訂合約時，客戶很可能是在位個人貸款企業的老客戶， 新個人貸款企業往往需要承諾更優厚的貸款條件和其他好處才 能爭取到別人的客戶，從而導致費用支出過高。

　　2、人力資源也是個人貸款企業的稀缺資源。在位個人貸款企業 一般都有熟練的操作人員、有良好人際網絡的營銷人員以及較高素質的管理人員。作為服務行業，一個個人貸款企業是否能提供滿足客戶各種需要的新的產品、是 否能將自己的產品及服務推銷出去、是否能保持高效的機構運作，均取決于各類人員的工作能力。新個人貸款企業必須花費大量的培訓費用來培養新人才，或者提供更 高的報酬來吸引有經驗的工作人員。 因此，新個人貸款企業需要支付的額外費用越高，在位個人貸款企業的絕對成本優勢越大，個人貸款企業的進入壁壘就越強。

　　（二）必要資本量壁壘

　　必要資本量是指進入某一市場所必需的資本投資； 必要資本量越大，籌資就越困難，這就形成了必要資本量進入壁壘。第十三條 設立全國性商業銀行的注冊資本最低限額為十億元人民幣。設立城市商業銀行的注冊資本最低限額為一億元人民幣，設立農村商業銀行的注冊資本最低限額為五千萬元人民幣。注冊資本應當是實繳資本。

　　（三）產品差異壁壘

　　由不同廠商生產的同一類產品，由于質量、性能、 外形、品牌和銷售服務等許多方面的不同，造成相互之間缺少替代性。新企業要進入產品差異大的行業，不僅需要購買專利，投入大量的研發資金推出新產品， 還需要花費巨額的宣傳費用以提高知名度。產品差異 越大，消費者對某一品牌產品的偏好越強，新企業需 要比老企業付出的成本越大，產品差異壁壘也就越高。 過去，中國個人貸款企業的產品差異主要體現在對國有四大銀行的地位及規模偏好上。這是因為個人貸款企業提供的服務比較特殊，顧客對新個人貸款企業容易產生不信任感，更偏好資本雄厚的大個人貸款企業；再加上作為個人貸款企業最主要客戶的國有企業又與四大國有銀行有著天生的密切聯系， 從而導致新個人貸款企業進入困難。